Implementasi Metode New Jersey dalam Perhitungan Cadangan Premi Asuransi Jiwa Seumur Hidup dengan Tingkat Suku Bunga Stokastik dan Konstan

Abstract

Cadangan premi merupakan suatu bentuk kewajiban perusahaan asuransi untuk menyiapkan dana dalam kegiatan pembayaran klaim kepada pemegang polis di masa yang akan datang. Beberapa perusahaan asuransi menutup operasi perusahaannya salah satunya karena kurang tepat dalam perhitungan cadangan premi. Tujuan penelitian ini adalah menghitung cadangan premi pada asuransi seumur hidup menggunakan metode New Jersey yang merupakan bentuk perbaikan dari metode Illinois. Metode New Jersey menginisialisasi cadangan awal atau akhir tahun pertama sebesar nol rupiah. Sebagian besar perhitungan cadangan premi masih menggunakan suku bunga konstan. Namun, jika kita melihat realitanya, hal tersebut kurang mencerminkan kondisi yang sebenarnya dikarenakan asuransi jiwa merupakan produk jangka panjang yang seharusnya memperhatikan fluktuasi tingkat suku bunga di masa yang akan datang. Oleh karena itu, dalam penelitian ini akan mengimplementasikan pendekatan yang lebih realitis menggunakan unsur stokastik pada penentuan perhitungan nilai cadangan premi dengan tingkat suku bunga stokastik model Vasicek. Hasil penelitian menunjukkan adanya perbedaan yang cukup signifikan antara nilai cadangan premi metode New Jersey dengan kedua tingkat suku bunga. Dari grafik perhitungan menunjukkan bahwa nilai cadangan premi menggunakan suku bunga stokastik model Vasicek cenderung lebih rendah dibandingan ketika menggunakan suku bunga konstan. Hal tersebut dapat disebabkan karena hasil variasi suku bunga yang tidak konstan pada model Vasicek yang akhirnya menghasilkan fluktuasi tingkat suku bunga hingga berpengaruh pada perhitungan cadangan premi.