Pengaruh Covid-19 Terhadap Indeks Saham Indonesia Di Berbagai Sektor Industri

Abstract

Penelitian ini membahas tentang pengaruh Covid-19 terhadap indeks saham Indonesia, yang meliputi : SRI-KEHATI, ISSI, JII, dan indeks 9 sector saham. Metode yang digunakan adalah metode data regresi data time series dengan periode waktu 5 bulan dari Desember 2019 – April 2020. Kemudian model yang digunakan adalah event study dan berdasarkan unit roots test adalah ARDL ( Autoregressive Distributed Lag ). Hasil penelitian pada model event study ditunjukkan bahwa indeks saham Indonesia signifikan atau berpengaruh terhadap Covid-19. Hasil penelitian model ARDL menunjukkan bahwa indeks saham Indonesia terhadap Covid-19 adalah negatif dan signifikan pada jangka pendek. Pada jangka panjang hasil menunjukkan positif dan tidak signifikan pada indeks saham Indonesia terhadap Covid-19.